Strategi pisau jatuh untuk pedagang pemula

Istilah “pisau jatuh” digunakan oleh para pedagang untuk menunjukkan penurunan harga sekuritas atau aset acuan secara tiba-tiba. Istilah ini biasanya digunakan dalam frasa seperti “jangan mencoba menangkap pisau yang jatuh,” yang menyiratkan bahwa Anda harus menunggu hingga mencapai titik terendah sebelum membeli. Situasi ini memiliki dua kemungkinan, yaitu, pisau yang jatuh dapat dengan cepat melambung kembali dalam whipsaw, atau aset dapat kehilangan seluruh nilainya dalam kebangkrutan. Investor sering menggunakan metode perdagangan ini sebagai langkah pencegahan untuk masuk ke pasar sebelum jatuh. Mari kita pelajari pisau jatuh dan bagaimana pedagang pemula dapat memaksimalkan pengetahuan ini untuk meningkatkan peluangnya dalam melakukan perdagangan yang menguntungkan.

Seperti apa pola pisau jatuh

Pola pisau jatuh biasanya membentuk pergerakan harga kebawah yang tajam pada grafik perdagangan. Kecenderungan harga ke bawah ini sering kali bergerak tanpa jeda atau konsolidasi. Seperti yang akan Anda lihat di bawah ini, pisau jatuh dibentuk oleh serangkaian kandil yang bearish.

Grafik kedua menunjukkan bahaya dari mencoba berspekulasi mengenai harga terendah.

Dalam contoh ini, perdagangan membentuk pisau jatuh setelah menjauh dari rata-rata pergerakan 50 hari. Pedagang yang mencoba menangkap pisau jatuh ini dapat menempatkan order beli di sekitar $8,5, namun akan kehilangan sebagian investasinya karena harga bergerak ke bawah hingga sekitar $6,0 sebelum mencapai titik terendah.

Apa penyebab di balik strategi pisau jatuh?

Satu pertanyaan penting yang mungkin ingin Anda tanyakan adalah, “apa saja kemungkinan penyebab di balik strategi pisau jatuh?” Anda akan melihat pola pisau jatuh pada grafik harga karena beberapa alasan. Berikut adalah beberapa penjelasannya:

1. Laporan keuangan perusahaan

Ada hubungan langsung antara pengumuman laporan keuangan perusahaan dan ayunan harga yang tidak stabil. Jika laporan keuangannya buruk, harga dapat membentuk pisau jatuh sampai keseimbangan tercapai di pasar tersebut.

2. Laporan ekonomi

Indeks yang dikenal luas sebagian besar dipengaruhi oleh laporan ekonomi seperti rapat FOMC atau laporan ketenagakerjaan. Jika salah satu dari laporan ini negatif, saham dapat bergerak lebih rendah sebagai responnya.

3. Perincian Teknis

Seperti yang dapat Anda bayangkan, beberapa pola pisau jatuh terjadi karena adanya faktor teknikal dan bukan faktor fundamental. Jika aset yang diperdagangkan menembus level support, harga dapat bergerak tajam ke bawah untuk mencari level support lain.

4. Ekuitas

Ketika ada kebutuhan yang mendesak bagi perusahaan untuk meningkatkan modal, prosesnya mungkin akan menambah saham publik. Hal ini sering kali akan melemahkan pemegang saham perusahaan saat ini, sehingga dapat mendorong aksi jual. 

Cara berinvestasi ketika ada pisau jatuh

Hal ini tentunya dapat berisiko untuk mempertimbangkan investasi dengan pisau yang jatuh, tetapi dapat memberikan hasil yang baik jika dilakukan dengan benar. Pertama, ini membutuhkan banyak kesabaran, intuisi pasar, keterampilan, dan disiplin.

Simak beberapa kiat-kiat investasi dengan strategi pisau jatuh tanpa membuat tangan Anda berdarah-darah:

1. Berdagang dengan analisis teknikal

Keahlian perdagangan teknikal Anda akan membantu memperhatikan sinyal perdagangan berikut ini:

—Ketika harga aset mencapai titik terendah baru

—Ketika ada peningkatan volume dan harga yang ekstrem

—Aset cenderung tetap sama ketika ada jejak pembalikan tren atau pemulihan harga.

2. Perhatikan pemantulan kucing mati.

Pemantulan kucing yang mati dapat terjadi ketika penurunan harga saham yang cepat, tetapi kemudian berbalik dan memulai tren naik. Namun, pergerakan yang tinggi ini biasanya hanya bersifat sementara, yang dapat menjadi setup bagi investor untuk mulai membeli, karena mengira harga telah menemukan titik terendah.

3. Berdagang dengan stop-loss

Perintah stop-loss akan membantu Anda mengurangi risiko dalam mengekspos portofolio Anda pada konsekuensi yang belum pernah terjadi sebelumnya. Perintah stop-loss akan memastikan Anda tidak kehilangan lebih dari yang dapat Anda tanggung jika aset terus turun.

Keterbatasan strategi pisau jatuh

Tidak ada strategi perdagangan yang tidak memiliki keterbatasan. Salah satu keterbatasan yang diketahui dari strategi pisau jatuh adalah sulit bagi pedagang untuk mendapatkan waktu yang tepat untuk mencapai titik terendah harga (harga terendah yang akan dicapai suatu aset sebelum naik). Tidak ada jaminan akhir bahwa harga akan terus turun, bahkan setelah mengidentifikasi semua kriteria yang mungkin dari saham yang jatuh. Inilah sebabnya mengapa sangat penting untuk selalu berdagang dengan order stop-loss saat menggunakan strategi ini.

Keterbatasan lain dari strategi pisau jatuh adalah bahwa harga dapat memakan waktu yang lama sebelum bergerak naik. Hal ini dapat membuat frustrasi investor yang mengantisipasi pergerakan harga ke arah tertentu.

Kesimpulan

Strategi pisau jatuh dapat menjadi metode yang menguntungkan jika diatur waktunya dengan tepat. Pedagang harus mendedikasikan waktu dan perhatian yang diperlukan untuk memahami teknik ini sepenuhnya dalam beberapa bulan mendatang. Untuk investasi jangka panjang, membeli pisau jatuh dapat menguntungkan secara ekonomi selama musim gugur ketika Anda memegangnya selama bertahun-tahun.

Sumber:

Investopedia: What Is a Falling Knife, and How Do Investors and Traders Use It?

CFI: Falling Knife

Phemex: What Is Falling Knife In Crypto Trading?